Ata da Reunião Ordinária do Conselho de Administração

VIVO PARTICIPAÇÕES S/A
CNPJ/MF nº 02.558.074/0001-73 - NIRE 35.3.001.587.9-2
Companhia Aberta

ATA DA REUNIÃO ORDINÁRIA DO CONSELHO DE ADMINISTRAÇÃO
REALIZADA EM 06 DE FEVEREIRO DE 2007

1. DATA, HORA E LOCAL: 06 de fevereiro de 2007, às 15 horas, na Av. Roque Petroni Junior, 1464, 6º andar, Morumbi, São Paulo - SP, conforme convocação estatutária ordinária.

2. COMPOSIÇÃO DA MESA: Shakhaf Wine – Presidente da Mesa; Breno Rodrigo Pacheco de Oliveira - Secretário.

3. INSTALAÇÃO: Instalou-se a reunião, com a presença dos Conselheiros que esta ata subscrevem, havendo quorum nos termos do Estatuto Social, presentes também, conforme o disposto no artigo 163, §3º da Lei nº 6.404/76, os membros do Conselho Fiscal da Companhia, Srs. Elson Espedito Panoeiro, Norair Ferreira do Carmo e Fabiana Faé Vicente Rodrigues, para apreciação dos itens 4.1 a 4.4. Presentes, ainda, os representantes da Deloitte Touche Tohmatsu Auditores Independentes, para prestarem os esclarecimentos necessários.

4. ASSUNTO EM PAUTA E DELIBERAÇÃO:

4.1. Aprovação das Demonstrações Financeiras, acompanhadas do Parecer dos Auditores Independentes e do Relatório Anual da Administração, relativos ao exercício findo em 31.12.2006 - Os Senhores Conselheiros de Administração, após exame e discussão e, em face da manifestação favorável dos Conselheiros Fiscais e do Auditor Independente, aprovaram, por unanimidade dos presentes e sem ressalvas, o Relatório Anual da Administração, as Demonstrações Financeiras, acompanhadas do Parecer dos Auditores Independentes e o Parecer do Conselho Fiscal, cujo texto transcrevemos, a serem submetidos à Assembléia Geral Ordinária de 2007 da Companhia. “Os abaixo assinados membros do Conselho Fiscal da Vivo Participações S.A., no exercício de suas atribuições e responsabilidades legais, conforme previsto nos incisos II, III e VII, do artigo 163 da Lei 6.404/76, procederam ao exame e análise do Relatório Anual da Administração e das Demonstrações Financeiras, referentes ao exercício social encerrado em 31 de dezembro de 2006 e, levando em consideração os esclarecimentos prestados pela Administração e o parecer sem ressalvas dos Auditores Independentes, Deloitte Touche Tohmatsu emitido nesta data, bem como a Proposta de Destinação do Resultado do exercício de 2006 e do Orçamento de Capital para o exercício de 2007, opinam, por unanimidade, que os mesmos refletem adequadamente, em todos os aspectos relevantes, as posições patrimonial e financeira da Companhia, pelo que recomendam a sua aprovação, sem ressalvas, pela Assembléia Geral Ordinária dos Senhores Acionistas que vier a ser realizada com este propósito, nos termos da Lei das Sociedades Anônimas. São Paulo, 06 de fevereiro de 2007. Elson Espedito Panoeiro, Norair Ferreira do Carmo e Fabiana Faé Vicente Rodrigues - Conselheiros Fiscais”.

4.2. Orçamento de Capital para o exercício 2007, incluindo as necessidades de captação de recursos: aprovado o encaminhamento à Assembléia Geral Ordinária do Orçamento de Capital da Companhia (abrangendo sua controlada) para o Exercício Social de 2007, nos termos e condições contidas na proposta analisada pelos Senhores Conselheiros, Orçamento este, adotado como mínimo e referencial, podendo ser revisado oportunamente no correr do exercício em conformidade com as necessidades da Companhia.

4.3. Deliberar sobre a destinação do resultado do exercício de 2006 e a distribuição de dividendos: aprovado o encaminhamento à Assembléia Geral Ordinária da proposta de destinação do resultado do exercício de 2006, nos termos propostos, já apreciadas pelo Conselho Fiscal, conforme Parecer acima.

4.4. Aprovação da absorção dos créditos fiscais em acordo com a instrução CVM 371: visando atender a Instrução CVM 371/02, foi aprovada, por unanimidade de votos, a apresentação, quanto à expectativa de geração de lucros tributáveis futuros, fundamentada em estudo técnico de viabilidade, que permitam a realização do ativo fiscal diferido em um prazo máximo de dez anos, já apreciado pelos Conselheiros Fiscais, em reunião realizada nesta data.

4.5. Aprovação do Edital de Convocação para as Assembléias Gerais Ordinária e Extraordinária – Aprovados os termos da Edital de Convocação para as Assembléias Gerais Ordinária e Extraordinária, ficando a Diretoria desde já autorizada a adotar as medidas necessárias para a realização do ato.

5. ENCERRAMENTO DA REUNIÃO: Nada mais havendo a tratar, foi encerrada a reunião, da qual foi lavrada a presente ata, que lida e aprovada, é assinada pelos presentes, passando a constar do livro próprio.

Assinaturas: Shakhaf Wine, Presidente da Mesa; Rui Manuel de M. D’Espiney Patrício; Antonio Gonçalves de Oliveira; Henri Philippe Reichstul; Felix Pablo Ivorra Cano; Luiz Kaufmann - Conselheiros de Administração; Ignácio Aller Mallo, Conselheiro representado pelo Sr. Felix Pablo Ivorra Cano; Élson Espedito Panoeiro, Norair Ferreira do Carmo e Fabiana Fae Vicente Rodrigues – Conselheiros Fiscais; Breno Rodrigo Pacheco de Oliveira, Secretário-Geral.

Certifico que a presente é cópia fiel da ata lavrada em livro próprio.

Breno Rodrigo Pacheco de Oliveira
Secretário-Geral, OAB/RS nº 45.479